Trading de acción del precio: qué es y cómo operar con él

En 2008, los mercados financieros globales experimentaron uno de sus peores años en décadas. El S&P 500 cayó un 40 %, el DAX un 41 % y el Nikkei más de un 40 % durante el colapso financiero global causado por la desregulación de la industria financiera. Esta desregulación llevó a los bancos a asumir riesgos mayores y al colapso de importantes firmas de Wall Street como Lehman Brothers y Bear Stearns.

Después de que terminó la crisis, el S&P, DAX, Nikkei y el Promedio Industrial Dow Jones (DJIA) subieron un 256 %, 200 %, 174 % y 235 %, respectivamente. Los inversores que invirtieron en acciones antes de la crisis han más que duplicado sus inversiones, lo cual es un excelente ejemplo de cómo la tendencia puede ser tu amiga en el mercado.

El trading de acción del precio implica identificar tendencias lo más temprano posible y aprovechar oportunidades. El análisis técnico es esencial, ya que los traders creen que los patrones de trading pasados pueden determinar movimientos futuros.

¿Qué es la acción del precio?

El trading con acción del precio (P.A.T.) es una técnica que implica tomar decisiones basadas en el gráfico de precios 'desnudo'. La acción del precio significa que los traders no utilizan indicadores rezagados. Sin embargo, algunos traders podrían usar unas pocas medias móviles para identificar soporte y resistencia dinámicos o leer la tendencia; por lo tanto, la AP se centra únicamente en el precio.

Aunque varias noticias económicas catalizan el movimiento de precios, los traders no necesitan analizarlas para tomar decisiones de trading. La razón es que todas las noticias que causan volatilidad en el mercado simplemente se reflejan a través de la AP en el gráfico de precios 'desnudo', sin indicadores.

Gráfico de precios 'desnudo' del EURUSD

Puesto que una acción del precio refleja todas las variables que mueven el precio del mercado en un momento dado, emplear indicadores como estocástico o RSI no es necesario.

Gráfico de precios 'desordenado' del EURUSD

Nuestro artículo 'Análisis técnico' contiene más información sobre los términos del trading Forex.

Pros y contras del trading de acción del precio

Cuando se examina detenidamente la estrategia de acción del precio, es esencial analizar sus ventajas y desventajas. Veamos los aspectos específicos de la acción del precio en el trading de Forex que merecen atención.

• La acción del precio es sencilla. Como dijimos antes, se basa únicamente en las fluctuaciones de precios, lo que la hace particularmente atractiva para los nuevos en el mercado Forex. Los traders pueden concentrarse en los datos de precios en tiempo real sin modificar frecuentemente múltiples indicadores.
• Los traders pueden usarla para operaciones rápidas que duren solo unos minutos u operaciones más largas que podrían durar días o semanas. También se puede aplicar a cualquier par de divisas, lo que significa que los traders tienen muchas opciones. El trading de acción del precio en Forex puede funcionar bien con otras técnicas, como identificar niveles clave de precio donde el precio tiende a detenerse o bajar.

Sin embargo, el trading de acción del precio tiene algunas desventajas:

• Un problema clave es la subjetividad involucrada en la interpretación de los movimientos de precios. A diferencia de estrategias basadas en indicadores objetivos, el trading de acción del precio requiere que los traders hagan juicios personales sobre los patrones de precios. Esta subjetividad puede llevar a decisiones inconsistentes entre diferentes traders que pueden interpretar las mismas señales de manera diferente.
• Además, pueden ocurrir señales falsas, particularmente en mercados volátiles o laterales, lo que resulta en operaciones no rentables. Por lo tanto, el manejo efectivo del riesgo es esencial para aquellos que emplean esta estrategia de trading.

Patrones de trading de acción del precio

Patrones de continuación son formas que aparecen en un gráfico de precios cuando el precio ya se está moviendo en una dirección específica, como hacia arriba o hacia abajo. Por ejemplo, si el precio sube y ves que se forma una figura triangular, generalmente significa que el precio seguirá subiendo. Los traders buscan estos patrones para confirmar que la tendencia continuará antes de decidir comprar o vender.

Reversiones de la acción del precio indican que la tendencia podría cambiar cuando se rompen las reglas esenciales. Por ejemplo, en una tendencia alcista donde los precios siguen subiendo, si el precio cae más bajo que un mínimo anterior, podría ser una señal de que la tendencia se está debilitando. Una reversión podría estar en camino si otra caída más baja sigue a esta caída. Sin embargo, no siempre significa que la tendencia haya terminado; las cosas podrían cambiar pronto.

Patrones de gráficos para operación en acción del precio

Los patrones de velas pueden tomar muchas formas, pero consideremos las más comunes y señalemos cómo se diferencian entre sí.

Barras internas y externas

Una Barra Interna tiene dos barras (o velas). La barra más pequeña está completamente dentro del rango de una barra más grande, llamada 'barra madre'. Las barras internas suelen ocurrir cuando el mercado está estable, pero a veces pueden engañar a los traders haciéndolos pensar que una tendencia está cambiando. Los traders habilidosos observan el tamaño y posición de la Barra Interna para decidir si significa que el mercado está tranquilo o si se avecina un cambio de tendencia.

1. Barra interna
2. Barra externa

Una Barra Externa es un patrón de vela en el que el rango de la vela actual (máximo y mínimo) es más grande que el rango de la vela anterior, lo que indica una posible reversión o un aumento de la volatilidad en el mercado.

Barras Marubozu

El Marubozu es un patrón de vela único en la acción del precio, caracterizado por su estructura singular y ausencia de sombras, que transmiten un fuerte sentimiento del mercado. El término 'Marubozu', derivado del japonés, se traduce como 'calvo' o 'rapado', describiendo su apariencia adecuadamente—esta vela aparece como si sus colas hubieran sido 'recortadas', resultando en un cuerpo limpio y sin interrupciones.

Barras Pin

Las Barras Pin tienen mechas largas, lo que sugiere que existe presión de compradores o vendedores para empujar los precios en la dirección opuesta. La mecha muestra precios que fueron desplazados. Por ejemplo, si una barra pin tiene una mecha larga en la parte inferior, los precios más bajos son rechazados, insinuando que los precios podrían aumentar.

Cómo identificar una tendencia

Un aspecto del trading usando la AP es la identificación de tendencias. Operar con la tendencia, o simplemente dicho, 'seguir la tendencia', es la forma de mayor probabilidad para operar en cualquier mercado.

Los gráficos a continuación muestran cómo usar la acción del precio para identificar la tendencia. En un mercado alcista, el precio hace máximos y mínimos más altos (HH, HL), mientras que en un mercado bajista, el precio hace Máximos y Mínimos más bajos (LH, LL).

Cómo operar en la acción del precio

A continuación se presentan algunas estrategias de trading de acción del precio.

Estrategia de líneas de tendencia

La Estrategia de Línea de Tendencia se basa en dibujar líneas de tendencia—líneas imaginarias que ayudan a los traders a identificar áreas donde el precio podría cambiar de dirección. Estas líneas sirven como niveles de soporte y resistencia. Para dibujar una línea de tendencia, conecta al menos dos puntos consecutivos: dos mínimos más altos para una tendencia alcista o dos máximos más bajos para una tendencia bajista, creando un límite que indica la dirección de la tendencia.

En el trading, si el precio se acerca a la línea de tendencia, puede señalar una potencial oportunidad de compra o venta. Para una operación de compra, los traders colocan una orden ligeramente por encima del precio más alto de la vela que tocó la línea de tendencia, con un stop loss establecido debajo de ella. Por el contrario, para una operación de venta, la orden se coloca por debajo del precio más bajo de la vela que tocó la línea de tendencia. También es esencial buscar patrones de velas específicos que indiquen posibles reversiones, ya que pueden confirmar si el precio rebotará o atravesará la línea de tendencia.

Si bien esta estrategia puede ser efectiva, los traders deben estar preparados para situaciones en las que el precio rompa la línea de tendencia, ya que pueden ser necesarios otros métodos.

Estrategia de Soporte y Resistencia

Este método se usa para identificar niveles de precio clave donde el mercado tiende a revertirse. Estos niveles se determinan al observar gráficos y notar dónde los precios alcanzan sus puntos más altos y más bajos.

1. Stop loss
2. Entrada
3. Objetivo de ganancia
4. Riesgo
5. Recompensa

Al operar, si el precio rebota en el nivel de resistencia (la línea superior), podría luego alcanzar el nivel de soporte (la línea inferior). Los traders pueden comprar cuando el precio alcanza el soporte o vender cuando toca la resistencia. Las órdenes de stop-loss protegen contra pérdidas, mientras que las órdenes take-profit aseguran ganancias. Es crucial ajustar estos niveles según el marco de tiempo de trading y estar al tanto de los patrones que señalan posibles reversiones.

Estrategia de estrella fugaz

Es una de las estrategias de trading de acción del precio que puede aplicarse con cualquier par de divisas y marco de tiempo. Una vela de estrella fugaz parece un martillo invertido. Indica una caída potencial del precio. Se forma cuando los compradores suben el precio, pero los vendedores toman el control, llevando a una reversión.

1. Precio en aumento
2. Estrella fugaz
3. Confirmación de caída de precio
4. Precio en caída

En esta estrategia, los traders se centran en vender más que en comprar. Para vender, esperan a que el precio cierre por debajo del punto bajo de la estrella fugaz. Establece un stop loss por encima del máximo de la vela y apunta a la ganancia en los niveles de soporte. Esta estrategia requiere una observación cuidadosa de los movimientos del precio después de la estrella fugaz, lo que puede indicar rápidas oportunidades de trading.

Precaución

El marco de tiempo del gráfico es crucial cuando se usa la estrategia de acción del precio. Los gráficos de valores difieren entre diferentes marcos de tiempo. Por ejemplo, un valor podría tener una fuerte tendencia alcista en un gráfico diario y una fuerte tendencia bajista en un gráfico por hora.

Una forma de evitar un error es considerar el tipo de trader que eres. Si eres un scalper que se beneficia de pequeños movimientos, debes usar un gráfico que varía de 5 minutos a 15 minutos. Si eres un day trader que mantiene operaciones durante un día, tus gráficos deben variar de 30 minutos a 4 horas. Si eres un trader de swing que mantiene una operación por unos días, tus gráficos deben variar de 1 hora a diario, mientras que si eres un trader a largo plazo, debes centrarte en gráficos diarios, semanales y mensuales.

Resumen

Los inversores que compraron acciones al final de la crisis financiera han ganado dinero al elegir el momento adecuado. Igualmente, los traders que compraron criptomonedas en 2017 y las vendieron en corto en 2018 han obtenido buenas ganancias. Estos ejemplos muestran el poder de la acción del precio en los mercados financieros. Para tener éxito en ella, sin embargo, es necesario tomarse el tiempo para aprender y practicar usando una cuenta demo de tu corredor.